Stratégies d'investissement pour 2023

Dans un monde économique en constante évolution, il est essentiel d'adapter régulièrement ses stratégies d'investissement. L'année 2023 apporte son lot de défis et d'opportunités pour les investisseurs français. Entre inflation persistante, incertitudes géopolitiques et transition énergétique, comment positionner son portefeuille pour maximiser ses chances de succès ?

Le contexte économique actuel

Après une période de turbulences sans précédent, l'économie mondiale continue de faire face à plusieurs défis majeurs :

• Une inflation qui reste élevée dans de nombreuses économies
• Des banques centrales qui maintiennent des politiques monétaires restrictives
• Des tensions géopolitiques persistantes
• Une transition écologique qui s'accélère

Dans ce contexte, il est crucial d'adopter une approche d'investissement réfléchie et adaptée à la situation actuelle.

Diversification : plus importante que jamais

La première règle d'or reste la diversification. En 2023, cette stratégie prend une importance particulière face aux incertitudes multiples :

• Diversification géographique : ne pas concentrer tous ses investissements sur un seul marché national. Les économies émergentes présentent des opportunités intéressantes, notamment en Asie du Sud-Est et en Inde.
• Diversification sectorielle : répartir ses investissements entre différents secteurs d'activité pour limiter l'impact des crises sectorielles.
• Diversification par classes d'actifs : combiner actions, obligations, immobilier et éventuellement des actifs alternatifs.

Les secteurs porteurs en 2023

Certains secteurs semblent particulièrement bien positionnés pour cette année :

1. La transition énergétique

Avec l'accélération des politiques en faveur de la neutralité carbone, les entreprises positionnées sur les énergies renouvelables, l'efficacité énergétique et la mobilité électrique bénéficient d'un soutien structurel. En France, des entreprises comme Neoen ou Schneider Electric sont bien placées pour profiter de cette tendance.

2. La santé

Le secteur de la santé reste un investissement défensif intéressant. Les avancées en biotechnologie, en technologies médicales et en santé numérique offrent des perspectives de croissance à long terme. À noter que le vieillissement de la population dans les économies développées soutient structurellement ce secteur.

3. La cybersécurité

Dans un monde de plus en plus numérisé, la protection des données et des systèmes informatiques devient cruciale. Les entreprises spécialisées en cybersécurité connaissent une croissance soutenue que la conjoncture économique n'affecte que marginalement.

4. L'infrastructure

Les plans de relance mis en place dans de nombreux pays, dont la France, comportent souvent un volet important consacré aux infrastructures. Des investissements dans des fonds dédiés aux infrastructures peuvent offrir une exposition à cette tendance avec un profil de risque relativement modéré.

Stratégies d'investissement adaptées aux profils

Pour les investisseurs prudents

Si votre tolérance au risque est faible, privilégiez :

• Les fonds monétaires qui redeviennent attractifs avec la remontée des taux
• Les obligations d'État à court terme
• Les actions de sociétés à dividendes stables
• L'immobilier locatif dans des zones dynamiques

Pour les investisseurs équilibrés

Avec une tolérance au risque moyenne, vous pouvez envisager :

• Un portefeuille mixte actions/obligations (50/50 ou 60/40)
• Des ETF sectoriels sur les thématiques porteuses mentionnées
• Des SCPI diversifiées
• Quelques investissements dans des obligations d'entreprises de qualité

Pour les investisseurs dynamiques

Si votre horizon d'investissement est long et votre tolérance au risque élevée :

• Privilégiez les actions, avec une pondération plus importante sur les secteurs innovants
• Explorez les marchés émergents à fort potentiel
• Considérez des investissements limités dans les crypto-actifs (avec prudence)
• Étudiez les opportunités en private equity via des fonds spécialisés

L'importance du facteur temps

Quelle que soit votre stratégie, gardez à l'esprit que l'investissement est une démarche de long terme. La volatilité à court terme ne doit pas vous détourner de vos objectifs :

• Définissez clairement vos objectifs financiers et votre horizon de placement
• Échelonnez vos investissements dans le temps pour lisser les points d'entrée
• Révisez votre allocation d'actifs régulièrement, mais sans céder aux émotions du moment
• Considérez l'investissement programmé pour discipliner votre approche

Conclusion

L'année 2023 présente un environnement d'investissement complexe mais riche en opportunités pour les investisseurs bien préparés. La clé du succès réside dans une stratégie personnalisée qui tient compte de votre profil de risque, de vos objectifs et de l'horizon temporel de vos placements.

Chez Bodryaschaya Lepyoshka, nous accompagnons nos clients dans l'élaboration de stratégies d'investissement sur mesure adaptées au contexte actuel. N'hésitez pas à nous contacter pour une consultation personnalisée qui prendra en compte votre situation particulière.